[매아리] 다음주 평화 협정? 아마존이 비만치료제 배달? | 김태성 아이에셋 본부장, 이태우 MBN골드 매니저

핵심 요약

• 뉴욕 증시는 중동 긴장 완화 기대감에 상승했으나, 유가는 다시 100달러선에 근접하는 등 불안정한 모습을 보였다. PC 및 GDP 지표는 인플레이션 압력과 성장 둔화를 시사한다. → 지정학적 리스크가 시장에 미치는 영향력이 줄어들고 있으나, 고유가와 물가 압력은 여전히 시장의 주요 우려 요인으로 남아있으며, 경제 지표는 스테그플레이션(경기 둔화 속 물가 상승) 우려를 키울 수 있다. → CPI 발표 등 주요 경제 지표 발표 전후로 시장 변동성에 대비하고, 인플레이션 헤지 및 경기 방어적 자산에 대한 관심을 유지해야 한다.
• 아마존은 자체 AI칩 매출이 200억 달러를 돌파하고 2026년까지 2,000억 달러 규모의 AI 인프라 자본 지출을 계획하며 강세를 보였다. 메타와 코어위브도 대규모 AI 클라우드 계약을 체결했다. → 빅테크 기업들의 AI 투자가 가속화되고 있으며, 이는 AI칩 및 AI 인프라 관련 기업들에게 강력한 성장 동력이 되고 있음을 보여준다. → AI 관련 하드웨어(반도체, 장비) 및 인프라 구축 관련 기업들은 여전히 강력한 성장 모멘텀을 보유하고 있으므로, 조정 시 매수 기회로 활용할 수 있다.
• 마이크론, TSMC, 어플라이드 머티리얼즈 등 반도체 및 장비주들이 호실적 전망과 함께 상승했다. TSMC 3월 매출 발표에 대한 기대감도 크다. → HBM 및 D램 수요 증가로 인한 반도체 업황 회복이 예상보다 강하게 나타나고 있으며, 이는 장비 기업들에게도 긍정적인 영향을 미친다. P(가격)와 Q(수량)가 동반 상승하는 구조다. → 삼성전자(005930.KS), SK하이닉스(000660.KS) 등 국내 대표 반도체 기업과 한미반도체(042700.KQ), 이수페타시스(007660.KS) 등 장비 및 후공정 관련 소부장 기업에 대한 지속적인 관심과 긍정적인 투자 관점을 유지해야 한다.