대형 수주, 괴리율 커졌다/신사업은 희토류·캐패시터 #보냉재 #조선 #기자재 #LNG #케이블 #태양광 #희토류 #울트라캐패시터 #동성화인텍 #LS에코에너지 #개장전추천주

핵심 요약

• LS에코에너지는 동남아 중심의 초고압 전선 수요 증가와 중국의 AI 투자가 주력 사업의 모멘텀이며, LS그룹의 희토류 및 연구자석 사업, 울트라 캐패시터 관련 증설과 연관되어 있다고 설명 → 현재 PR 20배 수준으로 밸류에이션 부담이 크지 않다고 판단 → 신성장 사업의 가능성을 고려할 때 현재 밸류가 저렴해 보인다는 해석 → 투자 시사점으로 중기 접근의 우위를 제시
• 동성화인텍은 기자재 업체 중 가장 저렴한 편이며, 낮은 PER(3배)과 PBR(내년 1배 미만)을 기록하고 있어 주가 괴리율이 크다고 설명 → 최근 HD현대중공업과 1,923억 원 규모의 LNG선 초저온 보냉재 장기 공급 계약을 체결하여 실적 가시성을 확보했으며, 6월 말 기준 수주잔고 2조 410억 원으로 탄탄한 기반을 가지고 있다고 분석 → 청산 가치 수준까지 릴레이팅이 필요하며, 증권사 목표가와의 괴리율이 커 현재 주가보다는 상승 여력이 있다는 판단 → 투자 시사점으로 청산 가치 수준의 릴레이팅 필요성을 제시
• 토마토AI는 동성화인텍에 LS에코에너지보다 높은 점수를 부여 → 동성화인텍은 대규모 확정 계약과 기존 수주잔고를 바탕으로 실적 가시성이 높다는 점을 높이 평가 → LS에코에너지는 본업 성장은 좋으나, 울트라 캐패시터 매출의 불확실성을 우려 요인으로 언급 → 토마토AI의 투자 시사점으로 동성화인텍의 높은 실적 가시성에 주목할 것을 제시