[스상 리턴즈] 2차전지 vs 건설 vs 태양광

핵심 요약

• AI 인프라 확대로 인해 2차전지, 건설, 태양광 섹터가 수혜를 받을 것으로 예상됩니다. 특히 2차전지는 LFP 배터리 관련 매출 증가와 기술력 보유 기업에 주목해야 하며, 태양광은 폭증하는 전력 수요와 무역 확장법 발효에 따른 반사 수혜가 기대됩니다. 건설주는 데이터 센터 건설 등 비주택 부문 매출 증가 가능성이 있어 중장기적 관점에서 긍정적입니다.
• 2차전지 섹터는 악성 재고 해소 및 리튬 가격 상승이 동반되어야 하나, 아직은 제한적인 상황입니다. 하반기 모아가는 구간으로 보이며, ESS 모멘텀은 주가 상승에 부족합니다. 태양광은 단기 트레이딩 관점에서 접근하기 좋으며, 신재생 에너지 및 2차전지는 최소 10% 이상의 비중을 가져가는 것이 좋습니다. 특히 미국 시장에서 중국산 배터리 및 태양광 규제로 인한 반사 수혜가 기대됩니다.
• 태양광 섹터에서는 미국산 모듈 및 폴리실리콘 가격 상승이 긍정적 요인으로 작용하며, 하나솔루션의 경우 122평선 돌파 시 4만 원까지 상승 가능성이 있습니다. OCI 홀딩스도 긍정적인 흐름을 보이고 있습니다. 2차전지 섹터는 LFP 관련 기술력을 갖춘 기업과 ESS 수요 증가, 북미 생산 라인 보유 기업에 주목할 필요가 있습니다.