[주도주 드래프트] 삼성전기· 원익IPS / 이정호 대표, 황대근 PB

핵심 요약

• [사실] 뷰티 섹터의 7월 수출액이 전년 대비 17% 이상 상승하며 가파른 성장세를 보임 → [의미] 이는 과거 유행을 타던 색조 화장품을 넘어 기초 화장품까지 실적이 확대되고 있다는 것으로, 장기 성장 가능성이 높아짐 → [투자자 시사점] OEM/ODM 기업의 글로벌 경쟁력과 기초 화장품의 높은 충성도를 고려할 때 뷰티 섹터는 지속적인 관심을 가질 필요가 있음.
• [사실] 미국 팔란티어, 코어이브, 네비우스 등 기업들의 데이터 센터 및 클라우드 관련 실적이 예상치를 상회하고 있음 → [의미] 하드웨어 중심에서 소프트웨어 중심으로 IT 트렌드가 변화하고 있으며, 데이터 통합 플랫폼 확산과 AI 데이터 센터 증설 수요가 증가하고 있음 → [투자자 시사점] 삼성 SDS, 네이버 등 국내 기업들의 데이터 센터 및 클라우드 사업 성장이 기대되며, 해상 데이터 센터와 같은 신규 사업 모델도 주목할 필요가 있음.
• [사실] 금리 인상 시그널 완화 및 하이퍼스케일러 기업들의 투자 확대 가능성이 높아지고 있음 → [의미] 이는 반도체 업황 회복에 긍정적인 영향을 미칠 수 있으며, 특히 FCBJ 기판 수요 증가가 예상됨 → [투자자 시사점] 삼성전기 등 FCBJ 기판 관련 기업들은 3, 4분기부터 본격적인 실적 개선이 기대되며, 일본 무라타와의 경쟁 속에서도 가격 인상 및 공급 부족 가능성으로 수혜를 볼 수 있음.