'인텔리안테크' 美 공장 가동... 지상국 안테나 수주 주목 | 한유건 하나증권 수석연구위원ㅣ김치형 앵커

핵심 요약

• [사실] 인텔리안테크 미국 공장 신규 가동 시작 → [의미] 공급망 내재화 및 브랜드 신뢰도 향상, 국가 전략 산업으로서의 안보 측면 강조 → [투자자 시사점] 고객사 신뢰도 증대에 긍정적 작용 예상, 공급망 안정화 기대.
• [사실] HVM, 스페이스X 공급 확대 및 창사 최대 수주잔고 기록 → [의미] 실적 성장 잠재력 보유, 생산능력(CAPA) 증설 진행 → [투자자 시사점] 2027~2028년까지의 성장 모멘텀 기대.
• [사실] 인텔리안테크 PER 15배 이하 밸류에이션 → [의미] 상대적으로 저평가 구간 진입 가능성 → [투자자 시사점] 우주항공 업종 조정 이후 저평가 매력 부각 시점 관심 필요.