[MTN 당잠사] 휴전이든 종전이든 에너지 안보는 '핵심' "이 종목 꼭 담아라" / 머니투데이방송 (증시, 증권)

핵심 요약

• 미국-이란 2주간 휴전 합의에도 불구하고 호르무즈 해협 재봉쇄 루머 및 이스라엘의 독자 행동 가능성 등 잡음이 지속되며 WTI 유가가 다시 상승 움직임을 보였습니다. → 일시적 휴전 합의가 시장의 불안감을 완전히 해소하지 못하며, 에너지 안보와 관련된 불확실성이 상존. 유가 레벨대가 전쟁 이전보다 높아질 가능성이 있습니다. → 지정학적 리스크가 지속될 경우 유가 상승 수혜를 볼 수 있는 에너지 관련 섹터(정유, 석유화학, 신재생 에너지) 및 방산주에 대한 관심을 유지해야 합니다.
• 필라델피아 반도체 지수가 52주 신고가를 경신하며 전쟁 직전 고점을 회복하고 돌파했으나, 국내 IT 투톱(삼성전자, SK하이닉스)은 약세 출발했습니다. SK하이닉스는 증권사(DS투자증권, 키움증권, UBS) 목표가 상향 및 1분기 어닝 서프라이즈 기대감이 나왔습니다. → 글로벌 반도체 업황의 강력한 회복 기대감이 유효하며, 국내 반도체 기업들의 실적 개선 모멘텀이 강합니다. 단기적인 국내 주가 조정은 매수 기회가 될 수 있습니다. → 반도체 섹터의 장기적인 성장 가능성을 보고 눌림목 매수 전략을 고려하며, 특히 HBM4 계약 기대감 있는 SK하이닉스에 주목할 필요가 있습니다.
• 호르무즈 해협 관련 불확실성 및 통행료 부과 가능성으로 에너지 안보의 중요성이 부각되며, 에너지 전환(신재생 에너지) 대신 에너지 안보로 패러다임이 이동하고 있습니다. 이에 따라 신재생 에너지의 신규 설치가 늘어날 것으로 전망됩니다. → 각국 정부의 에너지 다변화 정책 추진이 가속화될 것으로 보이며, 러우 전쟁 이후 유럽에서 태양광·풍력 발전량이 늘었듯 이번 미-이란 사태 이후 아시아에서도 신재생 에너지 설치가 크게 늘어날 것으로 예상됩니다. → 태양광, 풍력 등 신재생 에너지 관련 기업(SK이터닉스, SK오션플랜트, 한화솔루션)과 원전, 정유, 석유화학, 상사, 조선 등 에너지 안보 관련 섹터를 포트폴리오에 포함하여 방어주 역할 및 구조적 성장 기대를 가져볼 수 있습니다.