[성하준의 투자 나침반] 두산에너빌리티 / MBN 골드 성하준 매니저

핵심 요약

• [사실] 코스피 지수가 전날 급락 이후 반등하고 있으나, 외국인과 기관은 매도세를 유지하고 개인 투자자들의 매수세가 지수를 이끌고 있다. → [의미] 현재의 시장 반등이 개인 수급에 의존한 기술적 반등일 가능성이 높으며, 추세 전환을 확신하기는 이르다. → [투자자 시사점] 추격 매수보다는 외국인 및 기관 수급 복귀와 주도 업종 확산을 확인하며 신중하게 대응할 필요가 있다.
• [사실] 미국 상무장관의 중국산 로봇 수입 규제 시사 및 국내 정책적 육성 의지로 로봇주가 강세를 보이고 있으며, AI 산업의 미래가 피지컬 AI, 즉 로봇으로 이어질 것이라는 전망이 있다. → [의미] 로봇주는 단기적으로는 정책 모멘텀, 장기적으로는 AI 산업 성장과 맞물려 큰 기대를 받고 있다. → [투자자 시사점] 향후 반도체 시장의 수급 확산이 로봇주로 이어질 가능성이 있으며, 저평가된 로봇주에 대한 관심이 필요하다.
• [사실] 미국 정부의 26조 원 규모 원전 대출 지원 발표와 국내 신규 대형 원전 부지 선정 및 SMR 후보지 선정 등 정책적 모멘텀이 부각되고 있다. → [의미] 두산에너빌리티는 원전 주기 제작의 국내 유일 대표 기업으로서 이러한 정책 변화의 직접적인 수혜가 예상된다. → [투자자 시사점] 두산에너빌리티는 원전 주기 제작 핵심주로서 국내외 원전 시장 확대에 따른 수주 및 제작 기대감이 크므로 주목할 만하다.