삼성전자·SK하이닉스 아직 싼 이유...반도체 더 올라갑니다ㅣ강관우 더프레미어 대표

핵심 요약

• [사실] 미국-이란 종전 기대감 확산으로 글로벌 리스크 완화 및 시장 심리 개선, 외국인 현물/선물 매수 및 ETF 자금 유입 확대 → [의미] 한국 증시의 본격적인 리스크온 국면 진입 가능성 시사 → [투자자 시사점] 외국인 수급 복귀가 핵심 변화 동력으로 작용할 것으로 예상됩니다.
• [사실] FOMC 금리 인하 기대감 및 BOJ 금리 인상 가능성 → [의미] 유가 하락, 물가 압력 완화, 금리 인하 기대로 시장 시나리오 반전 가능성 → [투자자 시사점] 시장이 예상했던 금리 인상 기조에서 금리 인하 기조로 전환될 경우 증시에 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
• [사실] 달러 약세 전환 가능성 및 원화 강세 기대 → [의미] 환율 안정화 및 한국 증시의 고베타 특성으로 외국인 자금 유입 증대 → [투자자 시사점] 환율 하락은 외국인 매수 확대로 이어질 가능성이 높아, 삼성전자 및 SK하이닉스 비중 축소 매도는 과도했을 수 있습니다.