스페이스X 상장이 반도체에 악재? 그 '이유'는 이것 때문 | 박석현 우리은행 WM그룹 부부장｜위클리뷰

핵심 요약

• [사실] 코스피는 8476을 돌파하며 사상 최고치를 경신했고, 삼성전자와 SK하이닉스의 시가총액 비중이 50%를 상회했습니다. 반도체뿐만 아니라 MLCC, 유리 기판 등 관련 테마주도 상승세를 보였습니다. → [의미] 이는 기업 이익 전망이 반도체를 중심으로 집중되어 있으며, ETF 등 수급적인 요인이 쏠림 현상을 심화시키고 있기 때문입니다. → [투자자 시사점] 이러한 쏠림 현상 속에서도 기업 이익 전망 호조를 기반으로 한 강세장은 당분간 지속될 가능성이 높습니다.
• [사실] 한국은행 금융통화위원회가 금리 동결을 결정했지만, 점도표상 금리 인상 가능성이 상향 조정되었습니다. → [의미] 이는 미국 연준의 긴축적인 시각과 맞물려 인플레이션 압력으로 인해 향후 금리 인상 가능성이 높아졌음을 시사합니다. → [투자자 시사점] 하반기에는 금리 이슈가 주식 시장에 미치는 영향력이 커질 수 있으므로 주의가 필요합니다.
• [사실] 다음 주 대만 컴퓨텍스에서는 엔비디아의 차세대 AI 칩 '베라 루빈' 공개 및 CPU 시장 진출 가능성이 언급되고 있습니다. → [의미] 이는 AI 칩 경쟁 심화와 더불어 국내 메모리 반도체 업체들에게는 새로운 수요 확대 요인이 될 수 있습니다. → [투자자 시사점] 컴퓨텍스 행사 결과 및 젠슨 황 CEO의 발언은 반도체 관련주 투자에 긍정적인 영향을 줄 수 있습니다.