[월가에서 여의도까지] 트럼프 지지율 ‘위태’…美 정치 테마주 향방은? / 정다운 LS증권 수석연구원&황산해 LS증권 연구원

핵심 요약

• [사실] ASML의 중국 수출 통제 및 내부 지분 매각으로 마이크론 주가 하락, ASML 주가 부진 → [의미] 반도체 섹터 내 차별화 심화 및 지정학적 리스크 부각 → [투자자 시사점] 반도체 업종 전반에 대한 투자 신중론 유지, SK하이닉스 대비 삼성전자의 매력도 낮으나 비중 축소할 영역은 아님.
• [사실] 테슬라, 일론 머스크의 AI 칩 설계 완료 발표, 양호한 실적 기대감, 중동 전쟁 따른 에너지 파동 효과 → [의미] 테슬라의 현실적인 사업 구현 방안 제시 및 전반적인 실적 모멘텀 개선 → [투자자 시사점] 미국 빅테크 중 저평가 구간으로 판단, 실적 발표 전 매수 전략 유효.
• [사실] 트럼프 대통령의 교황과의 설전, 공화당 내부의 반발, 동맹국과의 외교적 마찰 심화 → [의미] 트럼프 지지율 하락 및 정치적 불확실성 증대 → [투자자 시사점] 트럼프 지지율 하락은 부정적 이슈로 작용, 5~6월 중간선거 시점부터 스탠스 유화 가능성.