미국-이란 전쟁 장기화 우려...원자재 가격·관련주 주목ㅣ#원자재

핵심 요약

• 미국-이란 전쟁 장기화 우려가 다시 나타나면서 시장의 불안감이 고조되고 있습니다. → 지정학적 리스크가 글로벌 공급망과 인플레이션 압력에 지속적인 영향을 미치고 있음을 의미합니다. → 불확실성 확대는 안전 자산 선호 및 특정 원자재 가격 상승을 유발할 수 있으므로, 관련 시장 동향을 주시해야 합니다.
• 전월 및 전년 대비 인(황), 요소, 네오디뮴, 갈륨, 인듐, 폴리프로필렌, 폴리에틸렌, 로듐, 팔라듐, 코발트 등 주요 원자재 가격이 38%에서 최대 167%까지 급등했습니다. → 이는 광범위한 원자재 인플레이션이 진행 중이며, 해당 원자재를 생산하거나 활용하는 산업에 큰 영향을 미치고 있음을 나타냅니다. → 원자재 가격 상승에 따른 수혜가 예상되는 비료, 반도체, AI, 전기차, 디스플레이, 석유화학, 배터리 소재 관련 기업들을 포트폴리오에 고려할 수 있습니다.
• 전쟁이 장기화될 경우 인(연막탄/조명탄), 구리(탄약/통신망), 알루미늄(경량화 소재), 희토류(미사일/레이더), 리튬(군용 드론/배터리) 등 군수 관련 원자재 수요가 추가로 상승할 가능성이 있습니다. → 군사적 충돌은 특정 원자재의 전략적 중요성을 부각시키고 수요를 급증시켜 가격 상승을 더욱 부추길 수 있습니다. → 국방 및 첨단 무기 산업에 필수적인 원자재와 이를 공급하는 기업들을 장기적인 관점에서 검토할 필요가 있습니다.