외국인 하루만에 변심? 반도체에서 2차전지로 이동

핵심 요약

• 중동 쇼크로 인한 불확실성 증대 및 외국인 매도로 양 시장 하락 마감 → 지정학적 리스크가 시장에 단기적인 변동성을 주고 있으나, 과도한 하락이 아닌 '쉬어가는 구간'으로 해석될 여지가 있음. → 내일 증시 소폭 반등 예상 및 외국인 선물 매수 배팅, 장 마감 후 순매수 등 긍정적 수급 시그널에 주목하며 과도한 우려보다는 현재 포지션 유지하며 관망.
• 통신주(SK텔레콤 최선호)와 화장품주(K-뷰티 3월 수출 27%↑, APR 실적 기대) 등 경기 방어주 강세 → 시장 변동성 속에서 안정적인 실적과 고배당 매력, AI 수혜(통신), 구조적 성장(화장품) 기대감이 작용하며 방어주 선호 심리가 부각됨. → 변동성 장세에서 안정적인 수익 추구 관점에서 화장품 및 게임주 중 수급 유입 종목에 관심. 한국콜마 8.5만원 목표, 달이바 글로벌 19만원 목표, APR 보유자 수익 극대화.
• 철강주, 중동 재건 기대감 및 미국 관세 제도 개편(관세 부담 완화)으로 강세 → 중동 인프라 복구 수요 확대와 미국 관세 완화로 국내 철강업계에 중장기적인 반등 모멘텀이 발생할 것으로 기대됨. → 중동 재건 수혜주(송유관 관련 강관 종목)인 세아제강, KBI동양철관, 휴스틸 등 관심. KBI동양철관은 2,370원, 세아제강은 15만 9천원 목표. 현대제철은 외국인/기관 수급 유입으로 긍정적.